报道：郭文德

亚洲银行300强排行榜揭晓。近年加密货币、金融科技跃升，虚拟银行成为新兴力量，资产规模比肩传统银行，总资产平均增长率更超越传统银行，中、日、韩等先行地区已取得实利，使虚拟银行上榜数目大增。随着榜单统计范围扩大，中国的银行以124家刷新上榜数目纪录，合计资产规模占比逾60%，资产总额近46兆美元，更有多家农村商业银行上榜，反映中国经济的强健韧性。

《亚洲周刊》2024年“亚洲银行300”排行榜揭晓。

近年加密货币、金融科技跃升，虚拟银行成为新兴力量，资产规模比肩传统银行，总资产平均增长率更超越传统银行，中、日、韩等先行地区已取得实利，使虚拟银行上榜数目大增。

榜单统计范围扩大

随着榜单统计范围扩大，中国银行以124家刷新上榜数目纪录，合计资产规模占比逾60%，资产总额近46兆美元（约207兆令吉），更有多家农村商业银行上榜，反映中国经济的强健韧性。

“亚洲银行300”以上一财政年度最终总资产额度来对东亚、东南亚及南亚各地的银行进行排名。

这次入选的有124家中国银行、64家日本银行、21家印度银行、21家台湾银行、17家香港银行、14家韩国银行、9家马来西亚银行、9家越南银行、7家泰国银行、5家印尼银行、4家菲律宾银行、3家新加坡银行及2家澳门银行。

全部300家银行总计资产规模达73余兆美元（约329兆令吉），年度纯利共5000亿美元（约2.25兆令吉）以上，两者的平均增长率分别为8.47%、14.54%，而平均资产回报率与平均股东权益回报率则各自是0.67%、8.57%。

中国包办榜单前五名

除了上榜银行数目夺冠之外，在今年的“亚洲银行300”榜单还能看到位居头五位的银行，全部都由中国银行包办，这同样是有统计以来首次出现的情况，而当中荣登第一位的继续是中国工商银行，第二位是中国农业银行，第三位是中国建设银行，第四位是中国银行；它们过去数年就已经是榜首常客，不过这次就连中国邮政储蓄银行，亦成功超越了日本的三菱UFJ、三井住友与瑞穗等大型银行，成为依总资产排行的第五位。以上五家中国银行，各自总资产均有2兆美元以上，并且其资产年度增长率皆在10%以上，成绩十分亮丽。

日本失亚洲龙头地位

这种情况进一步突显出中国银行业的旺盛，并且可以说完全取代了日本成为亚洲银行龙头。

正如中国农业银行首席经济学家曾学文今年初在《银行家》杂志撰文所言，日本银行业现下存在好些需要关注的风险挑战，像是地区经济复苏基础薄弱、政府巨额债务面临估值损失等等。

潜在“爆雷”危机

特别是对日本银行资产来说，当前不稳定的国际政治、经济局势，反倒可能让它们昔日的海外扩张成果潜在“爆雷”危机；至于人口老年化、网络银行崛起带来的激烈本地市场竞争，又促使一些地方银行增加对风险企业的贷款，从而“给资产质量下滑埋下了隐患”。

与此相对，今届“亚洲银行300”新上榜的中国银行，很多正是地方农村商业银行。

在中国的传统商业银行，主要可以分为国有大型商业银行、股份制商业银行、城市商业银行和农村商业银行四类。

以往外界一般倾向集中关注前三类的银行表现，可是近年随着金融市场深化改革、农村经济发展迅速，农村商业银行其实早已累积相当体量，加上冠病后经济一度鼓吹回归农村及本地消费的风气，这也是为什么最新一份榜单可以看到20多家中国各地的农村商业银行穿插其中，具体例子有50名以后重庆、上海、广州、北京等地的农村商业银行。

中日韩虚拟网行抢市场

此外，与坊间其他的同类榜单相比，《亚洲周刊》过去较早就看到虚拟银行的潜力，并将它们列入“亚洲银行300”调查范围之内。

而在今年最新一期统计结果里头，已经看到有一定数量专门从事虚拟业务的银行，它们包括日本的乐天银行、住信SBI网络银行、大和NEXT银行、AEON银行、索尼（SONY）银行、au自分银行，中国的深圳前海微众银行和浙江网商银行，以及韩国的KaKao Bank。

这9家虚拟银行的总资产增长率平均高达21.49%，远高于整份“亚洲银行300”榜单的平均值8.47%。

越来越多的虚拟银行在“亚洲银行300”榜上有名，说明非实体直销的银行服务为各地社会大众所接受，所以这些新式银行才能够在总资产规模及增长速度上跟传统银行相互比肩。

再者，日本、韩国与中国属于较早容许虚拟银行经营的地区，其他地区相对来说则是较后跟上，譬如香港金融管理局、台湾金融监督管理委员会，便都是在到2018年后才分别开始正式接受“虚拟银行”（今年10月又改名为“数字银行”）与“纯网络银行”的牌照申请。

虚拟银行逐渐赶上

假以时日，中国、日本、韩国以外地区的虚拟银行估计亦会逐渐赶上传统银行，使得榜单将来出现更多此一类的银行。

应该强调的是，尽管数字经济、虚拟金融确实算是明日之星，但现阶段虚拟银行表现尚有隐忧。

以韩国的KaKao Bank为例，它本身连结的网络社交平台就长期遭舆论质疑存在垄断问题，而在公司一连串频繁分割上市的操作之后，到今年7月其创办人金范洙甚至因为涉嫌操纵股价被捕。

部分虚拟银行与加密货币等虚拟资产交易一直有紧密联系，这点原来是它们能够趁机崛起的优势之一，可是近期各地纷纷出台相关监管机制，日后肯定将增加这些虚拟银行的合规成本，而具备资产优势的各家传统银行也会落场竞争，因此虚拟银行未来势必面临更大挑战压力。

东南亚银行回报率高

综观不同地区在最新一期“亚洲银行300”的表现，东亚地区银行业依旧是比较发达，毕竟中、台、港、日、韩五地银行合计就拿下228个位置，占全榜的资产、纯利份额分别达85%和77%。

虽然如此，南亚和东南亚新兴市场的急起直追实在不容忽视，像是印度银行上榜数目现在已跟台湾地区银行相同，而且它们总资产体量跟韩国无大差距，纯利却比韩国高出整整一倍。至于今次统计新纳入的越南银行，表面看来是挤下了其他东南亚国家的银行出榜，然而这恰好证明该区各地银行的竞争激烈、发展迅速，前景预期可观。

榜上银行回报率的表现，最能突显南亚与东南亚地区银行前景。

资产回报率头三高的银行便都是来自印尼，亦即中亚银行、印尼人民银行与曼底利银行；上榜银行平均资产回报率最高的地区也是印尼，数字高达2.43%，其次是越南的1.63%以及菲律宾的1.36%，高于均值不足1%的东亚中、台、港、日、韩等地。

股东权益回报率的情况跟资产回报率相若，银行平均回报率最高两个地区是接近20%的越南与印尼，同时东亚地区均值都在8%或以下；个别排行顶层20名里有16家银行是来自越南、印度和印尼，而余下几家主要则是前文提过的新式虚拟银行。

东南亚金融一体化突破

内外环境似乎同样有利南亚与东南亚地区，亚洲开发银行、国际货币基金组织等机构的预测都对该区多数国家抱持良好展望，认为该区将会引领今年全球经济增长。

况且东南亚国家在金融一体化方面近年亦取得重要进展，去年3月国际清算银行创新中心宣布跨境支付网络项目“Nexus”成功完成欧元区与新加坡、马来西亚即时支付系统的互联互通试验，随后印尼、菲律宾、泰国与印度等国央行相继加入其中；系统一旦顺利连接，将能大幅促进区域内的金融整合，并且减少对于美元等外部货币的依赖，为行业持续发展奠下坚实基础。

疫后受创银行整合持续

冠病疫情对全球经济的冲击也许逐渐消失，但其阴霾在银行统计账目的上个财政年度内未完全散去，因此这期《亚洲周刊》“亚洲银行300”榜上总资产负增长的银行有31家，而纯利负增长的有64家，当中包括了投资美国严重失利、年度净亏损3亿多美元（约14亿令吉）的日本青空银行；还有个别背景或业务性质特殊的银行，如台湾的全国农业金库，或者是日本的几家信托银行，甚至出现利息收入净值为负数的罕见情况。

各个地区受打击最大的要数澳门，当地难得上榜的澳门国际银行与中国工商银行（澳门），资产、利息收入净值与纯利增长率通通都是负值，两家纯利合计下来更让澳门在全榜地区份额亦拉成负数。

本地银行或并购

面对经济下行压力，部分国际银行选择裁减亚洲业务，其他本地银行则可能会透过并购来强化竞争力。

例如这次榜上名义资产增长率最高的台湾星展商业银行，其实就是去年8月它接手了花旗银行台湾消费者金融业务的结果，而在此前后花旗亦陆续转让了中国、印度、印尼、越南、马来西亚、泰国等地业务，连原先强调保留的新加坡与香港市场也不时传出缩减规模的消息。

又如去年4月台湾日盛银行并入台北富邦银行，近几个月牵涉新光、台新与中信三家银行的“新新并”案同样闹得沸沸扬扬，一连串的事件显示银行并购潮流应该尚未止息。

中国虽说上榜银行数目、资产规模再创新高，但亦无法摆脱此等大环境的挑战。近几年各级银行有每年2000多个网点分行停业，背后固然与移动支付的流行不无关联，但数量之多终究令人怀疑有减省财政压力原因。“亚洲银行300”榜外那些小型村镇银行，倒闭解散或合并重组的个案也确实在慢慢增加，有关情况难保不会因房地产等危机触发向上延伸。

官方当局明显也留意到有关问题，最近中国金融监管总局便为此召开座谈会，局长李云泽听取业界意见后指出“要增强大型银行自身高质量发展能力，持续强化风险管控，改进资产负债管理，加强全面成本管理，合理把握效益、规模、质量的关系”。

警惕贸易战冲击金融业

最后，不稳定的全球政治、经济环境短期内无疑将存续下去。

本来随着通胀压力减缓，各地主要央行已经开始考虑降息，但因临近年底经济数据表现未如预期，普遍认为后续减息步伐将会趋于谨慎。

再加上特朗普重新当选美国总统之位，外界难以排除他在来年上任后会祭出一些针对中国以至整个亚洲的偏激贸易政策或制裁措施，藉此减慢区内经济复苏速度和提高区内银行的合规成本。

不过，以中国为首的亚洲各地银行、金融业者昔日也经历过数个更大危机，所以纵使面对当下严峻挑战，相信这次亦一定能迎难而上，继续发挥亚洲韧性、适应变幻局势，克服这道难关。

■下篇预告

特朗普将放松银行监管

亚洲银行业面对新机遇

新闻来源：亚洲周刊